PPM-portföljer 30/3

De sex portföljerna i Morningstars PPM-test, efter den första uppdateringen under år 2011.

Jonas Lindmark 2011-03-30 | 15:01
Facebook Twitter LinkedIn

Sedan den förra uppdateringen 8 december har börsutvecklingen varit platt och efter ett hack nedåt efter tsunamin i Japan så är MSCI världsindex nu tillbaka på nästan exakt samma nivå, bara ned 2 procent under perioden. Både Asienfonder och Latinamerikafonder har dock utvecklats klart sämre och i snitt backat 6 procent (även det omräknat till svenska kronor). Förlorare är förstås Japanfonderna.


Därmed har PPM-portföljerna stått emot nedgången bra, eftersom fokus legat på USA och Europa, som klarat nedgången lite bättre än snittet. Varken Asien, Japan eller Latinamerika fanns med i någon av portföljerna denna period, utom indirekt

via Skagen Global. Precis som så många gånger tidigare visar förvaltarna hos Skagen att de kan hantera denna typ av plötsliga svängningar och fonden är åter en av vinnarna bland globalfonderna.


Men läget på aktiemarknaderna har inte ändrats särskilt mycket, så portföljerna är till största delen oförändrade. Den starkare svenska kronan gör att andelen i svenska räntefonder minskas och den svagare dollarn gör att andelen USA ökat, i ett försök att köpa billigt och sälja dyrt.


Den enda fonden som blir helt utbytt är SEB Internet vilket direkt orsakas av att SEB beslutat lägga ned fonden. Fast andelen minskades redan förra uppdateringen och efter svag utveckling under början av året lockar det ändå mer att åter krydda högriskportfölj 6 med Carlson Asian Small Cap (mer om detta i veckans krönika ”Asien tillbaka i PPM-portföljerna”, länk ovan till höger).



Morningstars PPM-portföljer
Uppdatering 30 mars 2011 Andel i portföljen PPM-nummer Ändring
Portfölj 1 - passiv, låg risk
Evli Corporate Bond 50% 390 898 ej ändrad
SPP Index USA 15% 248 161
SPP Index Europa 15% 140 673
Skagen Global 10% 984 187
Lannebo Småbolag 10% 842 690
Totalt 100%
Portfölj 2 - passiv, mellanrisk
SPP Index USA 30% 248 161 ej ändrad
SPP Index Europa 25% 140 673
Skagen Global 20% 984 187
Lannebo Småbolag 15% 842 690
First State Emerging Leaders 10% 863 290
Totalt 100%
Portfölj 3 - passiv, hög risk
SPP Index USA 20% 248 161 ej ändrad
SPP Index Europa 20% 140 673
Lannebo Småbolag 20% 842 690
First State Emerging Leaders 20% 863 290
AP7 Aktiefond 20% 581 371
Totalt 100%
Portfölj 4 - aktiv, låg risk
Evli Corporate Bond 30% 390 898
AMF Räntefond Kort 20% 305 185 mindre
Nordea Selekta Europa 20% 577 304
SPP Index USA 20% 248 161 mer
Skagen Global 10% 984 187
Totalt 100%
Portfölj 5 - aktiv, mellanrisk
Nordea Selekta Europa 30% 577 304
Evli Corporate Bond 20% 390 898
Skagen Global 20% 984 187
SPP Index USA 20% 248 161 mer
AMF Räntefond Kort 10% 305 185 mindre
Totalt 100%
Portfölj 6 - aktiv, hög risk
Nordea Selekta Europa 30% 577 304 mindre
Skagen Global 30% 984 187 mer
Evli Corporate Bond 20% 390 898
Carlson Asian Small Cap 10% 362 327 ny
SPP Index USA 10% 248 161
Totalt 100%
Jämförelse
MSCI World index, i kronor 100%

Facebook Twitter LinkedIn

About Author

Jonas Lindmark

Jonas Lindmark  var från 2000 till 2013 analyschef och ansvarig utgivare på Morningstar i Sverige. Därefter webbredaktör och från 2020 informationschef. Tidigare var han under nio år ansvarig för fondbevakningen i tidningen Affärsvärlden. Du kan nå honom på jonas.lindmark@morningstar.se 

© Copyright 2022 Morningstar, Inc. Alla rättigheter förbehållna.

Användarvillkor        Privacy Policy        Cookie Settings